Mezőgazdasági befektetések: befektetési alapok, ETF-ek, részvények és határidős ügyletek

Azt mondják, az élelmiszerellátás és -biztonság az egyik legnagyobb probléma lesz, amellyel a világ a következő évtizedekben szembesül majd. Természetesen egyebek mellett befektetői szemszögből sem lehetünk közömbösek e tendencia iránt, így a mezőgazdasági befektetések fokozott figyelmet kaphatnak.

A mezőgazdaságról általában

A mezőgazdaságtan története

A mezőgazdaságtan eredetileg az alapvető gazdasági elveket alkalmazta a mezőgazdaságra és az állattenyésztésre, létrehozva egy agronómia néven ismert tudományágat.

Fő célja az volt, hogy maximalizálja a terméshozamot, miközben biztosítja a talaj ökoszisztémájának fenntarthatóságát.

Ma a mezőgazdaságtan számos alkalmazott területet foglal magában, és jelentős átfedései vannak a hagyományos gazdaságtannal. Ez az evolúció tükrözi annak növekvő elismerését, hogy szélesebb és összetettebb gazdasági megközelítéseket kell integrálni a mezőgazdaság kortárs kihívásainak kezelésére.

A földjáradék kérdése központi téma volt a mezőgazdaságtanban, számos közgazdász jelentős hozzájárulásával az évszázadok során. Adam Smith volt az egyik első, aki foglalkozott ezzel a kérdéssel, úgy vélve, hogy a föld, mint szűkös jószág, hasonló járadékot generál, mint bármely monopólium. Smith szerint a földjáradék a korlátozott kínálat és az állandó kereslet miatt keletkezik.

A XXI. században a mezőgazdaságtan továbbfejlődött és szélesebb spektrumú területté vált, magában foglalva a környezeti fenntarthatóságot, az élelmiszerbiztonságot, az agrárpolitikákat és a nemzetközi kereskedelmet. Ezzel együtt a terület által tapasztalt kihívások is összetettebbé és sokszínűbbé váltak.

Az elmúlt öt év során a világ számos gazdasági, pénzügyi és élelmiszerválságot élt át, amelyek lassították és időnként ellensúlyozták a szegénység és az éhezés csökkentésére irányuló globális erőfeszítéseket. Az élelmiszer- és műtrágyaárak emelkedése oda vezethet, hogy az országok egyre inkább küzdenek a nagyobb tartalékokért.

Ahogy láthatjuk, egy olyan szektorral állunk szemben, amely napjainkban és a jövőben is nagy jelentőséggel bír.

A geopolitikai konfliktusok ellenére, amelyek különösen Ukrajna gazdaságát és az ország mezőgazdasági termelését érintik, kijelenthető, hogy jó időszak ez a szektor számára. Ukrajna és Oroszország évek óta Európa nagy gabonatárolói. A konfliktus súlyosbodása magasan tartja a mezőgazdasági nyersanyagok (mint a napraforgóolaj, kukorica és búza) és az alapvető termelési eszközök (trágyák és műtrágyák) árait.

A mezőgazdaság típusai

Amikor mezőgazdaságról beszélünk, két típusú mezőgazdaságot érdemes figyelembe venni.

Intenzív mezőgazdaság

Az intenzív mezőgazdaság egy olyan mezőgazdasági termelési rendszer, amelyet a következők jellemeznek:

• Magas szintű inputok, gépek, műtrágyák és növényvédő szerek
• Alacsony munkaerő-szint.

Más szavakkal: tőkeintenzív.

Ily módon növeli a végső termelési mennyiséget és a termények hozamának minőségét. Annyira, hogy az intenzív mezőgazdaság megoldhatja a nagy népességek élelmiszerhiányát magas hozamú növények és fejlett technológiák alkalmazásával, hogy maximalizálja az ültetett hektáronkénti terméshozamot.

Azonban, ha nem megfelelően végzik, ez a gyakorlat jelentős károkat okozhat a környezetben az erőforrások túlzott használata, a talajromlás és a kémiai szennyezés miatt. Ezenkívül a termékek nem mindig lehetnek kiváló minőségűek.

Gyakorlatilag a nyugati mezőgazdaság egésze intenzív típusú.

Extenzív vagy ökológiai mezőgazdaság

Az extenzív mezőgazdaság éppen az előbbi ellenkezője. Egy olyan mezőgazdasági rendszer, amelyre az alábbiak jellemzők:

• Nagy földterületek
• Kis mennyiségű input (technológiai tőke és műtrágyák)
• Több munkaerő és idő

Ez a fajta mezőgazdaság inkább a természetes termékenységtől függ, mint a gyártott műtrágyáktól.

Általánosságban elmondható, hogy ez a fajta fenntartható mezőgazdaság jó hírnévnek örvend a környezettel való ökológiai elkötelezettség miatt, elkerülve a talajt és annak tápanyagait károsító peszticideket és műtrágyákat.

Ezzel a fajta mezőgazdasággal azonban egyelőre nem látszik lehetségesnek megoldani az élelmiszerhiány problémáját az egész lakosság ellátására, mivel gyakran további követelményeket támaszt, mint például elegendő ugaridőszak biztosítása a föld jó állapotban tartása és a talaj termékenységének megőrzése érdekében.

Az extenzív mezőgazdasági rendszerek általában alacsony jövedelmű országokban figyelhetők meg, ahol a mezőgazdasági inputokhoz való hozzáférés korlátozott.

Milyen mezőgazdasági termékekbe fektethetsz be?

Az alábbiakban megnézzük azokat a különböző mezőgazdasági termékeket, amik érdekesek lehetnek befektetői szempontból.

Búza és gabonafélék

A búza és a gabonafélék alapvető összetevők sok kultúrában, és mindenféle élelmiszerben megjelennek, a hagyományos búzából készült kenyerektől és tésztáktól kezdve a snackeken át egészen a feldolgozott ételekig.

A világon elfogyasztott összes kalória csaknem 20%-a közvetlenül a búzából származik, ami azt jelenti, hogy az országok nagymértékben függenek attól, hogy ez a fajta élelmiszer előállítható és hozzáférhető legyen. Becslések szerint a búza a napi kalóriabevitel akár 55%-át is képviselheti 2 milliárd ember számára világszerte.

A búza az egyik fő alapgabonaféle minden kontinensen, éves termelése közel 428 millió metrikus tonna.

Kukorica

A kukorica a búza testvére, bár érdekes módon ez a fajta növénytermesztés korábban elsősorban az amerikai kontinensen történt (míg Európában és Ázsiában búzát termesztettek).

Az emberi étrend kalóriáinak 25%-a kukoricából származik, ami hihetetlenül értékes növénnyé teszi.

Sőt, becslések szerint a kukorica a világ mezőgazdasági termelésének körülbelül 30%-át képviseli, emberi és állati fogyasztásra. Ez a világ legnagyobb mennyiségben termesztett gabonaféléje.

Manapság a kukorica mindenféle élelmiszerben megtalálható, a tacótól a tortilláig, a kukoricakenyértől a pattogatott kukoricáig és még sok másig.

Szója

A szója egy sokoldalú növény, amelyet széles körben használnak élelmiszerekben, takarmányokban és ipari termékekben, így világszerte nagy a kereslet iránta.

Felhasználása hihetetlenül változatos, számos kínai, japán, koreai és más kelet-ázsiai ételben megtalálható, például a szójaszószban, a miso levesben, a szójatejben és a tofuban.

A szója felhasználása:

• Emberi táplálkozás: A szója kiváló minőségű fehérjeforrás, és számos élelmiszertermékben használják, mint például a tofu, a szójatej és más húsalternatívák.

• Állati takarmány: A szója gyakori összetevő az állati takarmányokban, különösen baromfi, sertés és szarvasmarha esetében.

• Ipari felhasználás: A szóját biodízel, festékek, színes ceruzák és ipari termékek gyártása során is használják.

A szója iránti kereslet ráadásul folyamatosan növekszik..

Napjainkban a legnagyobb szójatermelő országok az USA és Brazília, mindkettő több mint 100 millió tonnával, messze elhúzva harmadik riválisuktól, Argentínától, amely kevesebb mint 40 tonnányi éves termeléssel rendelkezik.

Kávé

A kávé a világ egyik legfontosabb alapanyaga, jelentős gazdasági hatással mind a termelőkre, mind a fogyasztókra.

A világ kávétermelése körülbelül 137 millió (60 kg-os) zsák volt 2022-ben. Brazília, Vietnám, Kolumbia és Indonézia felelős a teljes termelés közel 70%-áért. Külön Brazília majdnem a világ kávétermelésének egyharmadáért felelős.

A kávé felhasználása:

• A híres reggeli ital ☕
• Élelmiszeraroma (fagylaltok, cukorkák és likőrök)
• Élelmiszerszínezék
• Anyagcserefokozó
• Természetes növényi trágya.

Cukor

A Kereskedelmi Világszervezet szerint a cukortermelés világszerte körülbelül 2 milliárd tonnára emelkedett.

Brazília, India, Kína és Thaiföld a teljes termelés közel 60%-át képviseli.

A cukor felhasználása:

• Élelmiszertermékek, cukrászati és pékáruk
• Ipari alkalmazások biológiailag lebomló műanyagokban,
• Állati táplálkozás.

A növekvő cukor iránti kereslet világszerte különböző területeken érdekes befektetési lehetőséget jelenthet. Az OECD adatai szerint várhatóan a következő 10 évben folytatódik a cukor világfogyasztásának növekedése, elsősorban az alacsony jövedelmű országok népességnövekedése miatt.

Rizs

A rizs alapvető termény, amely a világ népességének több mint felét táplálja.

Globális szinten csak 2021-ben több mint 500 millió tonna rizst termeltek. Kína és India messze a legnagyobb termelők. Az olyan országok, mint Indonézia, Banglades és Vietnám sokat fektetnek ennek a terménynek a termelésébe, nemcsak saját népességük táplálására, hanem az egész világra történő exportálásra is.

A rizs felhasználása:

• Alapvető élelmiszer
• Ipari alkalmazások, mint például az élelmiszer-előállítás
• Alkoholos italok, mint a szaké vagy a sör.

Kakaó

A kakaó kulcsfontosságú mind a globális élelmiszeripar, mind a csokoládégyártás számára.
Elefántcsontpart és Ghána uralják a világtermelést, bár a befektetések az éghajlati és gazdasági tényezők miatti volatilitásnak vannak kitéve. Emellett egyre nagyobb az igény a fenntartható és etikusan előállított kakaó iránt.

A kakaó felhasználása:

• Csokoládé

Nyilvánvaló, hogy ez az élelmiszer az, amelyre a világ kakaótermelésének nagy része irányul.

• Italok

Mielőtt a csokoládé szilárd formában népszerűvé vált volna, a kakaót elsősorban italok készítésére használták.

• Kozmetikumok

Bármilyen hihetetlennek is tűnik, a kakaót a kozmetikai iparban is előszeretettel használják. A kakaóvajat krémekben, testápolókban és más személyes ápolási termékekben alkalmazzák hidratáló és antioxidáns tulajdonságai miatt.

• Gyógyszeripar

A kakaó vegyületei, különösen a flavonoidok, antioxidáns és gyulladáscsökkentő tulajdonságokkal rendelkeznek.

👉 Jó befektetési lehetőség a kávé? A cikkünkből kiderül!

Fő mezőgazdasági index és tőzsde

A fő mezőgazdasági index az S&P Global Agribusiness Index.

• Módszer: Módosított piaci kapitalizációval súlyozott
• Indítás: 2008
• Összetevők: 24
• Földrajzi diverzifikáció: 70% USA, 10,5% Norvégia, 8,5% Kanada, Japán, Kína, Dánia és Hollandia, mindegyik kevesebb mint 5%.

Ez az index különböző ETF-ek révén replikálható, amelyeket később megvizsgálunk.

A szektorral kapcsolatos egyéb indexek közé tartozik az S&P Commodity Producers Agribusiness Index NR USD, amely 98 termelő vállalatot foglal magában.

Hogyan fektethetsz a mezőgazdaságba?

Közvetlenül vagy közvetetten is befektethetsz a mezőgazdaságba.

• Közvetlen: földterületek, gépek, állattenyésztési gazdaságok vásárlásával stb.
• Közvetett: vállalatokon vagy mezőgazdasági nyersanyagok határidős piacán keresztül.

Ebben a cikkben a második lehetőségre fogunk összpontosítani.

A pénzügyi piacokon az alábbi módokon lehet kitettséget szerezni mezőgazdasági termékekre:

• Részvények és ETF-ek
• Befektetési alapok
• Mezőgazdasági nyersanyag határidős ügyletek
• Egyéb származékos termékek.

Mezőgazdasági vállalatok részvényei

Az S&P Global Agribusiness Index többek között az alábbi vállalatokat veszi alapul:

• John Deere
  • Ticker: DE
  • Tőzsde: NYSE
• Archer Daniels Midland
  • Ticker: ADM
  • Tőzsde: NYSE
• Nutrien Ltd
  • Ticker: NTR.TO
  • Tőzsde: Toronto
• Kubota Corp
  • Ticker: 6326.T
  • Tőzsde: Tokió
• Nufarm Ltd
  • Ticker: NUF.AX
  • Tőzsde: Ausztrália
• Tyson Foods Inc
  • Ticker: TSN
  • Tőzsde: NYSE
• CF Industries Holdings
  • Ticker: CF
  • Tőzsde: NYSE

Ha azon gondolkodsz, hogy befektetsz valamelyik mezőgazdasággal kapcsolatos részvénybe, megteheted a következő brókerrel:

Freedom24

Minimális befizetés: €1.00

Látogassa meg a Brókert

Mezőgazdasági ETF-ek

Az alábbiakban megnézzük a mezőgazdaságba történő befektetéshez használható ETF-eket.

Legjobb ETF-ek a mezőgazdaságba és az élelmiszeriparba történő befektetéshez

• iShares Agribusiness
  • Ticker: SPAG
  • Jutalék: 0,45%
  • 3 éves hozam: -11,33%
  • Referenciaindex: S&P Commodity Producers Agribusiness Index NR USD

• Rize Sustainable Future of Food
  • Ticker: FOGB
  • Jutalék: 0,55%
  • 3 éves hozam: 0,92%
  • Referenciaindex: Foxberry Tem Res Sus Future NR USD

• GLOBAL X AGTECH & FOOD INNOVATION
  • 3 éves hozam: -
  • Referenciaindex: Solactive AgTech & Food Inno v2 USD

Ishares Agribusiness UCITS ETF

Ez az ETF az S&P Commodity Producers Agribusiness Index NR USD indexet követi, amely az S&P Global Agribusiness Index közeli rokona.

Az említett index 98 vállalatból áll a következő összetétellel:

A 10 legnagyobb pozíciója a következő:

Rize Sustainable Future of Food

Egy szektorális ETF, amely nagyon specifikus céllal rendelkezik, és az egészséges táplálkozás témájába fektet be, a Foxberry Tematica Research Sustainable Future of Food Index indexet követve.

Ez az index innovatív vállalatokba fektet be az élelmiszerláncban, a mezőgazdasági tudományoktól a csomagolási megoldásokig.

Ezek a fő alkotóelemei és súlyuk:

Global X AgTech & Food Innovation UCITS ETF USD Acc

Ez az ETF a Solactive AgTech & Food Innovation v2 Index indexet követi, amely 29 vállalatból áll, amelyek a mezőgazdasági technológia és az élelmiszer-innováció és -elosztás területén működnek.

Legjobb befektetési alapok a mezőgazdaságba való befektetéshez

Az első dolog, amit tudnod kell, hogy jelenleg nincsenek indexált alapok a mezőgazdaságba való befektetéshez. Ha indexálni szeretnél, az ETF-eket kell használnod.

A befektetési alapokba való befektetés alternatívája az aktívan kezelt alapokon keresztül történik. Ezek a legjobb befektetési alapok a mezőgazdaságba való befektetéshez.

• DWS Invest Global Agriculture
  • ISIN: LU0273158872
  • Kezellő: DWS Investments
  • 3 éves hozam: -1,63%
  • Kezelési díj: 1,50%

• AZ Fund 1 - AZ Equity - Food & Agriculture
  • ISIN: LU2240827548
  • Kezelő: Azimut Investments S.A.
  • 3 éves hozam: -2,95%
  • Kezelési díj: 1,80%

• Panda Agriculture Water Fund​​​​​​​
  • ISIN: ES0114633003
  • Kezelő: Gesiuris Asset Management SGIIC
  • 3 éves hozam: -1,70%
  • Kezelési díj: 1,80%

DWS Invest Global Agriculture

Ez az alap olyan vállalatokba fektet be, amelyek hasznot húznak és részt vesznek a globális élelmiszer- és mezőgazdasági termékek láncában.

Ez volt az utóbbi 5 év fejlődése:

És ezek a fő pozíciói, ahol óriási változatosság van a vállalatok minden szegmensében és befektetési stílusában:

Panda Agriculture Water Fund

Ez az egyetlen alap Európában, amely a vizet is magában foglalja a befektetési területei között.

Így teljesített az elmúlt 5 évben:

Az alap elsősorban kis- és közepes tőkeértékű vállalatokba fektet be, egy olyan megközelítéssel, amely ötvözi az érték- és növekedési befektetést, bár az első stílus felé hajlik. Ezek a fő pozíciói:

AZ Fund 1 - AZ Equity - Food & Agriculture

Az alap globálisan fektet be a mezőgazdasági és élelmiszeripari szektorhoz kapcsolódó vállalatokba, mind termelő, mind szolgáltató cégekbe.

Ilyen volt a teljesítménye az elmúlt öt évben:

A portfóliója nagyvállalatokra összpontosít vegyes menedzsment stílussal. Ezek a fő pozíciói:

Mezőgazdasági határidős ügyletek

A határidős piacon számos szerződéssel kereskednek szinte bármilyen mezőgazdasági nyersanyagra.

• Kukorica (CME)
  • Szerződésenkénti jutalék: 9 USD
  • Minimális tick: 0,25
  • Kereskedési idő: 02:00 - 20:20 (zárva 14:45 - 15:30)
• Szója (CME)
  • Szerződésenkénti jutalék: 9 USD
  • Minimális tick: 0,25
  • Kereskedési idő: 02:00 - 20:20 (zárva 14:45 - 15:30)
• Búza (CME)
  • Szerződésenkénti jutalék: 9 USD
  • Minimális tick: 0,25
  • Kereskedési idő: 02:00 - 20:20 (zárva 14:45 - 15:30)
• Pamut (ICE)
  • Szerződésenkénti jutalék: 9 USD
  • Minimális tick: 0,01
  • Kereskedési idő: 03:00 - 20:20
• Cukor (ICE)
  • Szerződésenkénti jutalék: 9 USD
  • Minimális tick: 0,01
  • Kereskedési idő: 03:00 - 20:20

Befektetés a mezőgazdaságba - A Rankia véleménye

Miért érdemes a mezőgazdaságba fektetni? Számos ok létezik, amiért érdemes lehet kitettséget szerezni ennek a szektornak a pénzügyi eszközeiben:

• Fedezet:

Ha termelő vagy közvetítő vagy, teljesen logikus lehet, hogy az alapanyagod határidős ügyleteit használod, hogy megvédd magad egy esetleges negatív esemény ellen, vagy hogy biztosíts egy meghatározott árat. Az infláció növekedése esetén az eszközök birtoklása csökkentheti az általános áremelkedés hatását.

• Diverzifikáció:

Olyan eszközosztálynak tekinthető, amely diverzifikációt nyújthat a befektetési portfóliód számára.

• Korreláció hiánya:

A szektor olyan viselkedést kínálhat, amely egyensúlyt biztosít a robusztus portfóliók létrehozásához.

Előnyök és hátrányok a mezőgazdaságba való befektetésnél

Előnyök

• Diverzifikáció
• Befektetés a jövő egyik megatrendjébe
• Korreláció hiánya

Hátrányok

• Korlátozott jövedelmezőség az elmúlt években.

Összességében a geopolitikai feszültséghelyzet felforgatta az élelmiszeripar világát, és azt eredményezi, hogy a mezőgazdaságba való befektetés legalábbis megfontolandó ötlet.

Az alábbi cikkek is érdekelhetnek:

• Az egészségügyi szektor befektetési alapjai
• Fenntartható befektetés: mit érdemes tudni róla? | Részvények, alapok és ETF-ek
• Megújuló energiaforrások, mint befektetés: részvények, alapok, ETF-ek és zöld kötvények

Freedom24

• Fektess be világszerte több mint 43 000 részvénybe és ETF-be
• Nyiss számlát, töltsd fel, és szerezz akár 20 ajándék részvényt.
• Növekedj magabiztosan egy brókerrel, amelyben több mint 500 000 ügyfél bízik.

Látogatás

A befektetés veszteség kockázatával jár.

eToro

• Valós és származtatott termékekkel rendelkező részvények, ETF-ek és kriptovaluták.
• Közösségi kereskedés és másolásos kereskedés.
• Felhasználóbarát platform és demo fiók.

Látogatás

A kiskereskedelmi befektetők 71%-a veszít pénzt CFD-kkel való kereskedés során.

XTB

• Magyar nyelv és lokális támogatás
• Kamat a szabad készpénzre (változó)
• 0%-os jutalék részvényekre és ETF-ekre.
• Gyors, kezdőbarát xStation platform

Látogatás

A CFD kereskedéssel kapcsolatban az ügyfelek 71%-a pénzt veszít ezzel a szolgáltatóval.