Forex kereskedés: hogyan működik és milyen elemzési típusok léteznek?

A forex a legnagyobb és leglikvidebb piac a világon. Nem meglepő hát, ha téged is vonz a forex kereskedés gondolata. Ebben a cikkben megnézzük, milyen devizapiacok léteznek, és hogy milyen piacelemzési módszereket használhatsz forex kereskedés során.

Forex kereskedés

A kereskedés eszközök vásárlását és eladását jelenti profitrealizálás céljából. A kereskedést általában rövidtávon, az eszközök ármozgásaira történő spekulálással végzik.

A forex kereskedés a devizapárokkal történő kereskedésre utal.

A részvényektől vagy nyersanyagoktól eltérően a devizakereskedést nem tőzsdén, hanem közvetlenül 2 fél között, egy tőzsdén kívüli, azaz OTC piacon végzik. A forexet egy globális bankhálózat irányítja, amely általában 4 fő devizakereskedési központban oszlik meg, különböző időzónákkal: ezek London, New York, Sydney és Tokió.

Különböző típusú devizapiacok léteznek:

  • Forward devizapiac, ahol egy szerződést kötnek egy adott mennyiségű deviza megvásárlására vagy eladására egy meghatározott áron, amelyet egy meghatározott jövőbeli dátumon vagy időszakban rendeznek.
  • Spot devizapiac, más néven fizikai vagy készpénzes devizapiac, ahol egy devizapár fizikai cseréje pontosan akkor történik, amikor a tranzakciót lezárják, azaz „azonnal”, vagy rövid időn belül.
  • Határidős devizapiac, ahol a forward devizapiachoz hasonlóan egy szerződést kötnek egy adott mennyiségű valuta megvásárlására vagy eladására egy meghatározott áron és dátumon a jövőben. A különbség az, hogy a határidős devizapiac szabályozott, a tőzsdén kap helyet.

👉 Szeretnél többet megtudni a kereskedés alapjairól? Nézd meg a következő cikket: A Kereskedés Alapjai

Háromféle piacelemzés a forex kereskedés során

Háromféle piacelemzés van, amely segíthet a forex kereskedés során. Ezek a piacelemzési típusok a fundamentális, a technikai és az érzelmi elemzés.

Fundamentális elemzés

A fundamentális elemzés során a kereskedők a gazdasági, politikai és társadalmi erők vizsgálatával igyekeznek szélesebb képet kapni a devizapiacra jellemző keresletről és kínálatról. Ehhez fontos ismerni és nyomon követni a világgazdaság fő eseményeit és makrogazdasági adatait.

A fundamentális elemzés abból indul ki, hogy ha egy ország jelenlegi vagy jövőbeli gazdasági kilátásai jók, akkor a devizája erősödni fog. Ha egy ország áruinak és szolgáltatásainak kereslete növekszik, vagy a befektetni kívánók száma növekszik, akkor először meg kell vásárolniuk az adott ország devizáját, mielőtt megvásárolhatnák az árukat vagy befektethetnének, és akkor valószínű, hogy a deviza értéke emelkedni fog.

Fundamentális elemzés a forex kereskedés során

A gazdaság állapotát bemutató néhány gazdasági mutató:

  • Kamatlábak. Például az euró általában emelkedik, amikor a kamatlábak emelkednek.
  • Az erőforrások iránti kereslet. Az eurózónában nyersanyagokat termelnek, beleértve a fémeket, a szént és az agrár- és állattenyésztési termékeket, mint a búza és a gyapjú. Amikor ezeknek a termékeknek a kereslete növekszik, az erősíti a devizát.
  • Költségvetési és kereskedelmi hiányok és többletek. A többletek erős gazdaságot jeleznek, a hiányok az ellenkezőjét.
  • A gazdasági ciklus. Az indikátorok közé tartoznak a lakhatással kapcsolatos statisztikák, a kiskereskedelmi eladások, az autóeladási adatok és a foglalkoztatási szintek. Például az amerikai munkanélküliségi adatok és a fogyasztói index befolyásolják a dollár árfolyamát
  • Infláció. Az infláció csökkenti a befektetési hozamokat, az infláció növekedése pedig hajlamos csökkenteni a deviza hosszú távú értékét. Az inflációs mutatók közé tartoznak a fogyasztói árindex és a forgalomban lévő pénzmennyiséggel kapcsolatos statisztikák.

Technikai elemzés

A technikai elemzést a forex kereskedés során a kereskedők az árfolyammozgások tanulmányozására használják. Ez a technika abból indul ki, hogy a múltbeli és jelenlegi árfolyammozgások megfigyelésével meghatározhatóak a jelenlegi kereskedési feltételek és a lehetséges árfolyammozgások.

A technikai elemzés abból indul ki, hogy elméletileg a piaci információk mind benne vannak az árban. Ha az ár tükrözi a piac összes adatát, akkor minden, amire valójában szükségünk van egy tranzakcióhoz a forex kereskedés során, az az árfolyam viselkedése.

A következő képen megfigyelheted az EUR/USD devizapár technikai elemzését. Ez egy japán gyertya diagram, amely több támaszt és ellenállást, valamint több indikátort (RSI, Stochastic és MACD) mutat, hogy tudjuk, mikor kell belépni vagy kilépni a pozícióból. Az előbb említett indikátorok szerint úgy tűnik, hogy nem jó az idő az be- vagy kilépésre.

Technikai elemzés a forex kereskedés során

A kereskedők által a piac várható mozgásának előrejelzésére használt minták és indikátorok között szerepelnek:

  • Trendvonalak. Ezek a vonalak összekötik a magas és a csúcspontokat (növekvő trend) vagy az alacsony és a mélypontokat (csökkenő trend). Azok az árak, amelyek megtörik ezeket a vonalakat, jelezhetik az ár irányának lehetséges változását.
  • Mozgóátlagok. Simítják a múltbeli mozgásokat és új trendet jelezhetnek, ha az ár átmegy az átlagon.
  • Teljesítménymutatók. Megmutatják, hogy a piacot túlértékeltnek (eladásra) vagy alulértékeltnek (vételre) tekinthetjük-e. A leggyakrabban használt indikátorok közé tartoznak: RSI, Williams, MACD, Stochastic, Bollinger. A vételi vagy eladási döntés meghozatalához ajánlott több indikátort használni. Az indikátorok ellentmondhatnak egymásnak ugyanazon devizapár elemzésében, ezért fontos többet használni, hogy valóban tudjuk, venni vagy eladni érdemes-e.
  • Fibonacci szintek. Ezek olyan szintek, amelyek azt jelzik, hogy az aktuális irányba történő folyamatos mozgás megszakadt.
  • Mozgóátlag-konvergenciák / divergenciák. Ezeket arra használják, hogy segítsenek korai trendeket és trendfordulókat azonosítani.
  • Diagramalakzatok. Ilyenek például a következő alakzatok: váll-fej-váll, inverz váll-fej-váll, dupla csúcs, dupla alj.
  • Támaszok és ellenállások. Jelzik azokat az árakat, amelyeken a piac a múltban nehezen tudott áttörni.

Érzelmi elemzés

Minden kereskedő véleménye és gondolata, bármilyen pozícióban van is, hozzájárul a piaci hangulat általános formálásához. Van egy dolog, ami állandó a piaci viselkedésben, és ez az, hogy a kereskedők hajlamosak a túlreagálásra, magasabb szintekre tolva az árakat, mint a valós érték.

Az érzelmi elemzés elsősorban ezeket a reakciókat próbálja észlelni, azaz megpróbálja megérteni, mi hajtja a kereskedő döntéseit a jelen pillanatban és a jövőben.

Forex. Érzelmi elemzés

Kereskedési rendszerek a forex kereskedés során

A kereskedési rendszerek jól strukturált matematikai szabályokból állnak, amelyekre sok befektető alapozza befektetési műveleteit. A számítógépes programokkal működő kereskedési rendszerek nagy előnye, hogy lehetővé teszik a vételi és eladási műveletek automatizálását bármelyik létező piacon – így a forexen is.

Összefoglalás

A devizapiacon megtalálható a világ összes pénzneme, tehát egy igen összetett piacról van szó. Az árfolyamok előrejelzése nem könnyű, mivel sok tényező befolyásolhatja az ármozgásokat. Mindazonáltal, mint a legtöbb pénzügyi piacot, a forexet is főként a kínálati és keresleti erők befolyásolják, ezért kulcsfontosságú megérteni az áringadozásokat befolyásoló tényezőket és a forex kereskedés működését.

Kapcsolódó cikkek

Swing trading
Mi a swing trading? A swing trading, vagy swing kereskedés egy befektetési stratégia, amely napokon átívelő trendeket azonosít, hogy ezeket kihasználva kereshessen pénzt. A swing trading stratégia két alapvető feltételből indul ki: 100%-...
Margin call
A margin call, más néven fedezetkiegészítési felhívás az a figyelmeztetés, amit a bróker ad nekünk, amikor a letétünk szintje nagyon közel van a mi...
Tőkeáttétel
A tőkeáttétel a saját tőkénk és a pénzügyi műveletekben felhasznált összeg közötti kapcsolatot jelenti. Más szóval, a felvett hitel és a befektetés...
Daytrade kereskedés
A daytrade egy kereskedési stratégia. A daytradeben az eszközök árainak napi mozgását használják fel, hogy ebben a rövid távú volatilitásban befekt...